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El índice FTSE 100 tiene una rentabilidad por dividendo media del 2,92%. Dado que el tipo de interés base es del 3,75%, algunos podrían pensar que comprar acciones para obtener ingresos por dividendos no es la idea más inteligente. Sin embargo, es posible generar ingresos pasivos impresionantes de una manera que le permita lograr altos rendimientos sin niveles excesivos de riesgo. De eso estoy hablando.
Selección activa
El índice representa una amplia gama de acciones. Algunas de ellas no generan ningún ingreso, mientras que otras acciones rinden hasta un 8,32%. Esto significa que comprar un fondo de seguimiento que pague ingresos no es en realidad la mejor manera de maximizar sus retornos. Para empezar, un inversor activo puede acortar 10 acciones que rindan menos del 1%. No veo mucho valor en incluirlos en una cartera de ingresos. Esto aumenta instantáneamente el rendimiento promedio de los dividendos.
Sin embargo, una persona puede ir aún más lejos y elegir una docena de empresas. De esta manera, la empresa sigue estando lo suficientemente diversificada como para limitar cualquier daño que pueda ocurrir si una empresa recorta su dividendo. Sin embargo, esto también permite obtener rendimientos promedio más altos. Teniendo en cuenta las acciones involucradas, creo que se puede lograr un rendimiento del 6%.
Si alguien invirtiera £300 al mes en esta cartera, podría crecer gradualmente con el tiempo. En el año 15, la empresa puede pagar £4997 sólo en dividendos. Al final del año, el bote será de £87.981. Después de esto, el inversor puede decidir dejar de invertir más dinero y disfrutar de los dividendos, o dejar que crezcan más.
Por supuesto, los dividendos no están garantizados. El principal riesgo de esta idea es que algunas opciones tengan un rendimiento inferior, lo que significa que la cartera no alcanzará el objetivo tan rápido como se esperaba.
Acciones con rentabilidad objetivo
Una acción que podría considerarse parte de este concepto es LondonMetric Property (LSE:LMP). La rentabilidad por dividendo es actualmente del 6,01% y las acciones han subido un 10% durante el año pasado.
Como fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT), debe pagar una determinada ganancia mínima a los accionistas en forma de dividendos. Por lo tanto, confío en que se pagará algún tipo de ingreso en los próximos años. En sus resultados semestrales publicados en noviembre, el dividendo se incrementó a 6,1 peniques, un 7% más que el año pasado. Desde una perspectiva de sostenibilidad, la cobertura de efectivo de dividendos fue del 111%. Esto significa que no tiene problemas de flujo de caja para liquidarlo.
Tenga en cuenta que el tratamiento fiscal depende de las circunstancias individuales de cada cliente y puede estar sujeto a cambios en el futuro. El contenido de este artículo se proporciona únicamente con fines informativos. No pretende ni constituye ningún tipo de asesoramiento fiscal.
La empresa ha aumentado los dividendos durante 10 años consecutivos. En mi opinión, esto pone de relieve el compromiso de los accionistas y, si bien el pasado no predice el futuro, el historial puede dar a los inversores confianza en el futuro.
Desde una perspectiva de riesgo, un REIT está expuesto a las tasas de interés. Después de todo, se endeuda para financiar nuevos proyectos. Si las tasas de interés del Reino Unido no caen tanto como esperamos este año, esto podría obligar a los inversores a ajustar sus expectativas sobre los costos del servicio de la deuda de LondonMetric.
En última instancia, creo que se trata de una buena acción para considerar como plan de ingresos pasivos a largo plazo.
